Vender estoque opções em um perda

Informações legais importantes sobre o e-mail que você enviará. Ao usar este serviço, você concorda em inserir seu endereço de e-mail real e enviá-lo apenas para pessoas que você conhece. É uma violação da lei em algumas jurisdições falsamente identificar-se em um e-mail. Todas as informações que você fornece serão usadas pela Fidelity exclusivamente para o propósito de enviar o e-mail em seu nome. A linha de assunto do e-mail que você enviar será Fidelity: Seu e-mail foi enviado. Fundos Mútuos e Investimentos em Fundos Mútuos - Fidelity Investments Clicando em um link, será aberta uma nova janela. Como vender chamadas e coloca Você pode ganhar renda inicial vendendo optionsbut há riscos significativos. Fidelity Active Trader News ndash 01312017 Neste ambiente de procura de rendimentos, vender opções é uma estratégia concebida para gerar rendimentos correntes. Se as opções vendidas expiram sem valor, o vendedor começa a manter o dinheiro recebido para vendê-los. No entanto, vender opções é um pouco mais complexo do que comprar opções, e pode envolver riscos adicionais. Aqui está um olhar sobre como vender opções, e algumas estratégias que envolvem a venda de chamadas e coloca. Os prós e contras das opções de venda O comprador de opções tem o direito, mas não a obrigação, de comprar ou vender um título subjacente a um preço de exercício especificado, enquanto o vendedor é obrigado a comprar ou vender um título subjacente a um preço de exercício especificado Se o comprador optar por exercer a opção. Para cada comprador de opção, deve haver um vendedor. Existem várias decisões que devem ser tomadas antes de vender opções. O tipo de ordem (mercado, limite, stop-loss, stop-limit, trailing-stop-loss ou trailing) - stop-limit) Quantidade comercial que pode ser suportada O número de opções para vender O mês de vencimento 1 Com essas informações, um trader entraria em sua conta de corretagem, selecionaria uma segurança e iria para uma cadeia de opções. Uma vez que uma opção foi selecionada, o comerciante iria para o bilhete de comércio de opções e entrar em uma venda para abrir a ordem para vender opções. Então, ele ou ela faria as seleções apropriadas (tipo de opção, tipo de ordem, número de opções e mês de vencimento) para colocar a ordem. Vender opções de venda envolve estratégias cobertas e descobertas. Uma chamada coberta. Por exemplo, envolve a venda de opções de compra em um estoque que já é de propriedade. A intenção de uma estratégia de chamada coberta é gerar renda em um estoque possuído, que o vendedor espera não aumentará significativamente durante a vida do contrato de opções. Vamos dar uma olhada em um exemplo de chamada coberta. Suponha que um investidor possua ações da XYZ Company e queira manter a propriedade a partir de 1º de fevereiro. O trader espera que uma das seguintes coisas aconteça nos próximos três meses: o preço da ação permanecerá inalterado, subirá ligeiramente ou declinará levemente. Para capitalizar sobre esta expectativa, um comerciante poderia vender opções de chamada de abril para coletar renda com a antecipação de que o estoque vai fechar abaixo da chamada greve no vencimento ea opção irá expirar sem valor. Esta estratégia é considerada coberta porque as duas posições (possuir o estoque e vender chamadas) estão compensando. Embora ainda haja risco significativo, a venda de opções cobertas é uma estratégia menos arriscada do que vender posições descobertas (também conhecidas como nuas) porque as estratégias cobertas normalmente são compensadas. Em nosso exemplo de chamada coberta, se o preço da ação aumentar, as ações XYZ que o investidor possui aumentarão em valor. Se o estoque sobe em valor acima do preço de exercício, a opção pode ser exercida eo estoque chamado afastado. Assim, vender uma chamada coberta limita a valorização do preço do estoque subjacente. Por outro lado, se o preço das ações cai, há uma probabilidade aumentada de que o vendedor das opções de compra XYZ vai ficar a manter o prémio. Estratégias descobertas envolvem a venda de opções sobre uma segurança que não é propriedade. No nosso exemplo acima, uma posição descoberta envolveria a venda de opções de compra de abril sobre um estoque que o investidor não possui. A venda de chamadas não cobertas envolve risco ilimitado porque o ativo subjacente teoricamente poderia aumentar indefinidamente. Se atribuído, o vendedor seria estoque curto. Eles seriam então obrigados a comprar a segurança no mercado aberto a preços crescentes para entregá-lo ao comprador exercendo a chamada ao preço de exercício. Selling puts A intenção de vender puts é o mesmo que a de vender chamadas a meta é para as opções de expirar sem valor. A estratégia de vender puts descoberto, mais comumente conhecido como naked puts, envolve a venda coloca em uma segurança que não está sendo shorted ao mesmo tempo. O vendedor de uma postura nua antecipa que o ativo subjacente aumentará de preço para que o put expire sem valor. A venda de puts descobertos envolve riscos significativos também, embora a perda potencial máxima seja limitada porque um ativo não pode declinar abaixo de zero. Há uma outra razão alguém pôde querer vender põr. Um investidor com uma perspectiva de longo prazo pode estar interessado em comprar ações de uma empresa, mas pode querer fazê-lo a um preço mais baixo. Ao vender uma opção de venda, o investidor pode realizar vários objetivos. Primeiro, ele ou ela pode ter em renda do prémio recebido e mantê-lo se a ação se fecha acima do preço de exercício ea opção expira sem valor. No entanto, se o estoque diminui de valor eo proprietário da opção exerce o put, o vendedor terá comprado o estoque a um preço mais baixo (preço de exercício menos o prêmio recebido) do que se esse investidor o tivesse comprado quando ele vendeu o opção. Se as ações caírem abaixo do preço de equilíbrio das ações atribuídas, poderão ocorrer perdas. Estratégias avançadas Com o conhecimento de como vender opções, você pode considerar a implementação de estratégias de negociação de opções mais avançadas. Opções de venda é crucial para um número de outras estratégias mais avançadas, como spreads, straddles e condors. Saiba maisIns e Outs de opções de venda No mundo da compra e venda de opções de ações. Escolhas são feitas em relação a qual estratégia é melhor quando se considera um comércio. Se um investidor é otimista. Ela pode comprar uma chamada ou vender um put. Enquanto que se ela é de baixa, ela pode comprar um put ou vender uma chamada. Há muitas razões para escolher cada uma das várias estratégias, mas muitas vezes é dito que as opções são feitas para serem vendidos. Este artigo irá explicar por que as opções tendem a favorecer o vendedor de opções. Como obter uma noção da probabilidade de sucesso na venda de uma opção e quais riscos acompanham as opções de venda. O tempo está do meu lado O tempo da frase está do meu lado não é apenas popular por causa dos Rolling Stones, mas também porque as opções de venda são um comércio theta positivo. Positivo teta significa que o valor de tempo em ações realmente derreter em seu favor. Você pode saber que uma opção é composta de valor intrínseco e extrínseco. O valor intrínseco depende do movimento de ações e atua quase como home equity. Se a opção é mais profunda no dinheiro (ITM), então ele tem mais valor intrínseco. Se a opção sair do dinheiro (OTM), então o valor extrínseco irá crescer. Valor extrínseco também é comumente conhecido como valor de tempo. (Saiba mais em nosso Tutorial de Opções Gregas.) Durante uma transação de opção, o comprador espera que o estoque se mova em uma direção e espera lucrar com isso. No entanto, esta pessoa paga o valor intrínseco e extrínseco e deve compo o valor extrínseco ao lucro. Porque theta é negativo, o comprador da opção pode perder o dinheiro se o estoque permanecer ainda ou, talvez mesmo mais frustrante, se o estoque se move lentamente no sentido correto mas o movimento é deslocado pela deterioração do tempo. Time decadência funciona tão bem a favor do vendedor opção porque não só vai decadência um pouco a cada dia, mas também trabalha fins de semana e feriados. É um fabricante de dinheiro lento para investidores pacientes. (Uma introdução ao mundo das opções, cobrindo tudo, desde conceitos primários até como as opções funcionam e por que você pode usá-las, leia o Tutorial sobre Opções Básicas). Volatilidade Riscos e Recompensas Obviamente, manter o preço das ações na mesma área ou movê-lo Seu favor será uma parte importante do seu sucesso como um vendedor de opção, mas prestar atenção às mudanças de volatilidade implícita também é vital para o seu sucesso. Volatilidade implícita. Também conhecido como vega. Move-se para cima e para baixo, dependendo da oferta e demanda por contratos de opção. Um influxo de compra de opções irá inflar o prémio do contrato para atrair os vendedores opção para tomar o lado oposto de cada comércio. Vega é parte do valor extrínseco e pode inflar ou desinflar o prêmio rapidamente. Gráfico 1: Gráfico de volatilidade implícita Um vendedor de opções pode ser curto em um contrato e, em seguida, experimentar um aumento na demanda por contratos, que, por sua vez, inflama o preço do prémio e pode causar uma perda, mesmo se o estoque hasnt movido. A Figura 1 é um exemplo de um gráfico de volatilidade implícita e mostra como vega pode inflar e desinflar em vários momentos. Na maioria dos casos, em um estoque único, a inflação ocorrerá em antecipação de um anúncio de ganhos. Acompanhamento volatilidade implícita fornece um vendedor opção com uma vantagem vendendo quando o seu alto, porque ele provavelmente vai reverter para a média. Ao mesmo tempo, a decadência do tempo trabalhará em favor do vendedor demasiado. É importante lembrar que quanto mais próximo o preço de exercício for o preço da ação, mais sensível a opção será às mudanças na volatilidade implícita. Portanto, quanto mais fora do dinheiro um contrato for ou mais profundo no dinheiro, menos sensível será às mudanças implícitas de volatilidade. Probabilidade de Sucesso Os compradores de opções usam um delta de contratos para determinar o quanto o contrato de opção aumentará em valor se a ação subjacente se movimentar A favor do contrato. No entanto, os vendedores de opção usam delta para determinar a probabilidade de sucesso. Você pode lembrar que um delta de 1,0 significa que uma opção provavelmente irá mover dólar por dólar com o estoque subjacente, enquanto um delta de 0,50 significa que a opção irá mover 50 centavos de dólar com o estoque subjacente. Um vendedor de opção diria que um delta de 1,0 significa que você tem uma probabilidade de 100 de sucesso que a opção será pelo menos 1 centavo no dinheiro por expiração e um delta .50 tem 50 chances de que a opção será de 1 centavo no Dinheiro por vencimento. Quanto mais fora do dinheiro uma opção é, maior a probabilidade de sucesso é quando vender a opção sem a ameaça de ser atribuído se o contrato é exercido. Figura 2: Probabilidade de expiração e comparação de delta Em algum ponto, os vendedores de opção têm de determinar a importância de uma probabilidade de sucesso é comparado com a quantidade de prémio que eles vão receber de vender a opção. A Figura 2 mostra os preços de compra e venda para alguns contratos de opção. Observe que quanto menor o delta que acompanha os preços de exercício, menor os pagamentos de prêmios. Isto significa que uma borda de algum tipo precisa ser determinada, por exemplo, o exemplo na Figura 2 também inclui uma probabilidade diferente de expirar calculadora. Diversas calculadoras são usadas à excepção do delta, mas esta calculadora particular é baseada na volatilidade implicada e pode dar a investors uma borda muito necessária. No entanto, usando avaliação fundamental ou análise técnica também pode ajudar vendedores de opção. (Encontre o meio termo entre as estratégias de opções conservadoras e de alto risco.) Cenários de pior cenário Muitos investidores se recusam a vender opções porque temem cenários de pior caso. A probabilidade destes tipos de eventos acontecer pode ser muito pequena, mas ainda é importante saber que eles existem. Em primeiro lugar, a venda de uma opção de compra tem o risco teórico de a ação subir para a lua. Enquanto isso pode ser improvável, não há uma proteção de cabeça para parar a perda se o estoque rallys maior. Portanto, os vendedores de chamada precisam determinar um ponto no qual eles escolherão comprar um contrato de opção se os comícios de ações, ou eles podem implementar qualquer número de estratégias de spread de opções multi-legais projetadas para se proteger contra perda. Selling puts, no entanto, é basicamente o equivalente a uma chamada coberta. Ao vender um put, lembre-se o risco vem com o estoque caindo, mas um estoque só pode bater zero e você começa a manter o prémio como um prêmio de consolação. É o mesmo em possuir uma chamada coberta - o estoque poderia cair a zero e você perde todo o dinheiro no estoque com somente o prêmio de chamada remanescente. Semelhante à venda de chamadas, venda puts pode ser protegido pela determinação de um preço em que você pode optar por comprar de volta a colocar se o estoque cai ou hedge a posição com um multi-leg opção spread. Vender opções não pode ter o tipo de excitação como opções de compra, nem será provavelmente uma estratégia home run. Na verdade, é mais semelhante a bater single após single. Basta lembrar que bastantes singles ainda vai levá-lo ao redor das bases eo resultado conta o mesmo. (Para saber mais, leia quando é que se vende uma opção de venda, e quando é que se vende uma opção de compra) Beta é uma medida da volatilidade, ou risco sistemático, de um título ou uma carteira em comparação com o mercado como um todo. Um tipo de imposto incidente sobre ganhos de capital incorridos por pessoas físicas e jurídicas. Os ganhos de capital são os lucros que um investidor. Uma ordem para comprar um título igual ou inferior a um preço especificado. Uma ordem de limite de compra permite que traders e investidores especifiquem. Uma regra do Internal Revenue Service (IRS) que permite retiradas sem penalidade de uma conta IRA. A regra exige que. A primeira venda de ações por uma empresa privada para o público. IPOs são muitas vezes emitidos por empresas menores, mais jovens à procura da. DebtEquity Ratio é rácio de endividamento utilizado para medir a alavancagem financeira de uma empresa ou uma taxa de endividamento usada para medir um indivíduo. Como vender minhas ações afetará meus impostos Pergunta: Como vender minhas ações afetará meus impostos Vendendo estoques afetará seus impostos. Se você está passando por um corretor ou consultor financeiro. Ele deve ser capaz de explicar brevemente as informações fiscais para você, mas ainda é sua responsabilidade ter a papelada correta na mão. Se você estiver usando um site de corretagem on-line, então você precisa ter certeza de que você mantenha todos os recibos para a compra e as vendas dos estoques. Você deve planejar agora quando você está vendendo ações para sua conta de imposto. Impostos sobre o lucro da venda Quando você vende suas ações, você é tributado sobre o lucro das ações. Se você vender em um perdido, você pode reivindicar uma perda em seus impostos. Por esta razão, você precisa manter um recibo da compra dos estoques. Se seus estoques se dividiram, você toma seu preço de compra e divida-o pelo número de ações que tem agora para determinar o valor a ser atribuído a cada ação individual. Quando você vende, subtraia o preço de compra do preço de venda. O resultado é o número que você relata em seus impostos. Capital Gains Tax Se o número for positivo, então você está relatando um ganho de capital. Se você comprou as ações e, em seguida, vendeu-los dentro de um ano da data de compra, então o montante é adicionado ao seu rendimento regular, e é tributado na mesma taxa que o seu rendimento. No entanto, se tiver sido mais de um ano, o montante é tributado à taxa de ganhos de capital, que é menor do que a maioria das taxas de imposto de renda. Se você pode segurar as ações por um ano, você pode economizar muito em impostos. É possível reivindicar ganhos a longo prazo e a curto prazo no mesmo ano fiscal. Reportando uma perda de capital Se o número for negativo, então você está relatando uma perda de capital. Você pode reivindicar uma perda de capital em seus impostos, também. Este é o processo tem diretrizes muito específicas que devem ser seguidas. Você deve conversar com um contador sobre como reivindicar isso, também. Você ainda vai precisar do recibo original para o preço que você comprou e, em seguida, o recibo da venda para mostrar o quanto você perdeu. Você deve fazer isso mesmo se você comprá-los através de opções de ações em seu trabalho. Esperar um ano para vender reduz a sua responsabilidade fiscal Se você está tentando diminuir a quantidade de impostos que você paga em seu investimento, é melhor esperar um ano antes de vender as ações. Isso irá diminuir sua responsabilidade fiscal, permitindo que você lucrar com seus estoques. Como você vender suas ações, é importante reservar o dinheiro adicional que você precisará pagar em seus impostos para o ano. Você pode simplesmente anular o montante determinado pela sua taxa de imposto. Se tiver sido menos de um ano, então você precisará reservar o percentual que você é tributado com base em seu suporte. É importante lembrar que seu suporte de imposto pode subir com base neste dinheiro. Se for uma taxa de imposto de capital, reserve cerca de quinze por cento para ser seguro. Mantenha registos cuidadosos de suas compras de estoque É sempre importante manter registros de suas compras de ações para que você possa corretamente reivindicar, em seguida, sobre os seus impostos. Esta é a coisa mais importante que você pode fazer. Mantenha uma cópia da compra original, bem como o preço de venda de cada um de seus estoques. Seu contador pode ajudá-lo a determinar como registrar perdas e ganhos da melhor maneira possível. Se você vender apenas parte de suas ações, você ainda pode receber dividendos. Você precisará relatar quaisquer dividendos que sejam pagos sobre seus impostos. A empresa deve enviar-lhe um 1099-DIV que você pode usar para arquivar seus impostos. Procure ajuda profissional Se você está preocupado com sua situação fiscal e quanto você deve em seus impostos, então você deve consultar um contador. Seu contador pode ajudá-lo a determinar o quanto você deve deixar de lado a venda de quaisquer ações Isso tornará mais fácil quando chega a hora de arquivar seus impostos. Como aproveitar ao máximo a venda de ações para uma perda Por Sandra Block, EUA HOJE Vender investimentos com prejuízo é um evento traumático. Você pode sentir twinges de dor por um longo tempo. Mas você vai recuperar muito mais rápido se você usar suas perdas para reduzir sua conta de imposto. Infelizmente, você não pode fazer muito sobre as perdas em um plano de aposentadoria de impostos diferidos, como o seu 401 (k) ou conta de aposentadoria individual, diz Bob Trinz, editor do RIA Federal Taxes Weekly Alert. Porque esses impostos são diferidos até que você retire o dinheiro, você não pode deduzir as perdas em suas declarações fiscais, diz ele. No entanto, as perdas em investimentos tributáveis ​​podem ser empregadas de várias maneiras. Alguns usos terapêuticos para perdas: 149 Se você tem uma escolha, opte por perdas de curto prazo sobre perdas de longo prazo. Perdas em investimentos mantidos por menos de um ano podem ser usadas primeiro para compensar ganhos de curto prazo, que são tributados a sua taxa de imposto de renda ordinária, diz Marilyn Freedman, primeiro vice-presidente de serviços fiscais da Prudential Securities. As perdas de longo prazo devem ser usadas contra ganhos de longo prazo 151 que são tributados à menor taxa de ganhos de capital 151 antes que você possa usá-los para compensar ganhos de curto prazo, diz ela. As perdas e ganhos de curto prazo aplicam-se a investimentos de um ano ou menos. 149 Se você está vendendo apenas parte de um investimento não rentável em um estoque, olhe o quanto você pagou pelas ações e vender as ações que lhe dará a maior perda. Psicologicamente, isso pode ser difícil, mas é a maneira mais eficiente de impostos para aliviar a sua participação em um estoque. Suponha que você comprou um bloco de ações por 10 por ação, e depois comprou outro bloco por 20. O estoque agora é negociado por 5 por ação. Se você vender as 20 ações, você será capaz de deduzir 15 por ação vs apenas 5 para o primeiro lote. Quando você coloca sua ordem de venda, certifique-se de especificar quais ações você deseja vender. Caso contrário, o IRS exigirá que você use o método first-in-first-out em suas declarações fiscais, o que significa que as primeiras ações que você comprou foram as primeiras ações que você vendeu. No exemplo acima, isso resultaria em uma perda menor. 149 Ao procurar maneiras de empregar perdas, não limita sua busca aos ganhos em estoques e em fundos. Talvez você tenha sofrido algumas grandes perdas de investimento este ano. Se você está pensando em vender um relógio antigo ou uma moeda valiosa, este pode ser o tempo, diz Trinz. Você pode usar suas perdas para compensar impostos sobre esses lucros. Isso é eficaz porque os ganhos em colecionáveis ​​são normalmente tributados em 28. 149 Se você não tiver nenhum ganho de capital para compensar, você pode deduzir até 3.000 em perdas de sua renda ordinária. Se suas perdas excederem esse valor, você pode levá-las para os próximos anos. Efeitos colaterais potenciais Como a maioria dos tratamentos, a terapia de redução de impostos pode levar a algumas reações adversas. Que a prestar atenção para fora: 149 O blues da venda da lavagem. Se um estoque amado ou um fundo diminuiu no valor, seu tempting o vender, fazer exame da perda e comprá-lo outra vez quando seu ainda barato. Infelizmente, o IRS não endossa este tratamento. Sob a regra de venda de lavagem, o IRS irá desautorizar a perda em uma venda se você recomprar o estoque ou fundo dentro de 30 dias. Existem algumas maneiras de atenuar os efeitos da regra de venda de lavagem. Você pode esperar 31 dias para recomprar suas ações, embora você arrisque a possibilidade de que o preço das ações vai disparar durante esse período. Uma opção melhor é comprar um estoque no mesmo setor, ou um fundo com uma filosofia de investimento semelhante. 149 Dia de delírios comerciais. Se você é um investidor profissional, você está isento de regras de venda de lavagem. Você também pode optar por ter seus ganhos e perdas tratadas como renda ordinária, o que lhe permite ultrapassar o limite anual de 3.000 deduções. Mas para se qualificar como um profissional comerciante, você tem que cumprir rígidos padrões IRS. Gastar muito tempo verificando o mercado e ler relatórios de investimentos não é suficiente. A menos que você ganhar a vida comprando e vendendo ações, você provavelmente não atender os critérios. Você realmente tem que estar nele o dia todo, todos os dias, diz Trinz.